Panduan Komprehensif untuk ASC 606: Perlunya Kepatuhan terhadap Pengakuan Pendapatan

Transaksi bisnis melibatkan transfer pertimbangan moneter sebagai imbalan atas transfer barang atau jasa. Pertimbangan moneter yang diterima adalah pendapatan untuk bisnis.

Apakah Anda tahu kapan bisnis harus mengakui pendapatan ini? Bisnis mengikuti praktik pengakuan pendapatan yang berbeda. Hal ini berdampak pada pelaporan keuangan dan laporan akun organisasi dan menyebabkan komplikasi hukum.

Karena pengakuan pendapatan adalah bagian penting dari bisnis, standar pengakuan pendapatan baru diperkenalkan pada tahun 2018. Ini adalah Accounting Standard Codification (ASC) 606, yang menggantikan ASC 605. Artikel di bawah ini menjelaskan apa itu, untuk siapa standar ini berlaku, dan cara pengakuan pendapatan.

Apa yang dimaksud dengan ASC 606?

ASC 606 adalah standar pengakuan pendapatan terbaru untuk semua bisnis, yaitu entitas publik, swasta, dan nirlaba. ASC adalah singkatan dari Accounting Standard Codification. Standar ini disusun oleh Dewan Standar Akuntansi Internasional (IASB) dan Dewan Standar Akuntansi Keuangan (FASB).

ASC 606 menjelaskan kapan perusahaan harus memperhitungkan pendapatan yang diperoleh. Semua organisasi bisnis yang membuat kontrak dengan pelanggan untuk mentransfer barang dan jasa wajib mengikuti standar ini. ASC 606 juga membantu merampingkan pendapatan untuk tujuan pajak.

Standar ini berlaku untuk berbagai jenis perusahaan, seperti manufaktur, sektor perhotelan, teknik, SaaS, telekomunikasi, perangkat lunak, pertambangan, maskapai penerbangan, energi, otomotif, asuransi, dan banyak lagi.

Mengapa ASC 606 diperkenalkan?

Alasan pengenalan ASC 606 tercantum di bawah ini:

• ASC 606 bertujuan untuk menyediakan kerangka kerja yang memungkinkan pengakuan pendapatan menjadi lebih konsisten.
• IASB dan FASB bertujuan untuk memperbarui standar pengakuan pendapatan yang ada agar lebih relevan di seluruh industri.
• Variasi yang diamati dalam akuntansi untuk pendapatan dari transaksi serupa di seluruh industri yang perlu diubah.
• Perbedaan prosedur akuntansi gagal memberikan dasar untuk membandingkan hasil dari sudut pandang pemangku kepentingan.
• Dengan diperkenalkannya ASC 606, IASB dan FASB bermaksud untuk membuat pedoman untuk penghitungan pendapatan untuk tujuan perpajakan.

Untuk siapa saja ASC 606 berlaku?

Berdasarkan tenggat waktu tahun 2017 dan 2018, semua perusahaan publik dan swasta serta organisasi nirlaba harus mematuhi ASC 606 untuk pengakuan pendapatan.

Semua entitas bisnis yang mengadakan perjanjian kontrak dengan pelanggan setelah tanggal 15 Desember 2017 terkena dampak ASC 606.

Sederhananya, jika bisnis Anda terlibat dalam penjualan barang atau jasa, Anda harus mematuhi ASC 606 yang baru.

Hal ini berlaku untuk bisnis yang membedakan antara pendapatan yang diperoleh dan yang ditangguhkan. Kecuali jika produk atau jasa telah diserahkan, pendapatan tidak dapat diakui.

Untuk memastikan kepatuhan, FASB dan IASB telah menetapkan proses lima langkah untuk pengakuan pendapatan.

Model lima langkah pengakuan pendapatan berdasarkan ASC 606?

Proses lima langkah mengacu pada bagaimana ASC 606 membantu menguraikan proses kontrak ke dalam langkah-langkah berikut:

Langkah 1: Identifikasi kontrak dengan pelanggan

Langkah ini akan menguraikan kriteria untuk menandatangani kontrak pelanggan. Kontrak mendefinisikan hak dan kewajiban para pihak yang terlibat dalam transaksi. Pendapatan diakui pada saat vendor mengirimkan semua barang sesuai kontrak dan menerima harga transaksi.

Jika terdapat modifikasi dan barang baru ditambahkan dengan biaya tambahan, maka hal tersebut harus dicatat sebagai kontrak terpisah. Pendapatan harus diakui hanya setelah realisasi harga dan penyerahan barang seperti yang disebutkan dalam kontrak terpisah.

Langkah 2: Mengidentifikasi kewajiban kinerja yang disebutkan dalam kontrak

Langkah ini menjelaskan kewajiban yang harus dipenuhi sesuai kontrak. Kewajiban pelaksanaan dapat secara eksplisit tertulis dalam kontrak atau mungkin tersirat dalam praktik umum.

Sebagaimana disebutkan dalam kontrak, penyediaan barang atau jasa adalah kewajiban yang harus dilakukan. Barang atau jasa tersebut dapat berupa satu barang, jasa, atau serangkaian barang yang sama atau berbeda. Janji untuk menyerahkan barang atau jasa dalam kontrak harus dibedakan dari janji lain dalam kontrak yang sama.

Langkah 3: Tentukan harga transaksi

Langkah ini bertujuan untuk menetapkan harga untuk transaksi, yaitu penjualan barang dan jasa. Langkah ini juga menyebutkan apa saja yang harus dipertimbangkan untuk menetapkan harga.

Harga adalah jumlah yang diharapkan bisnis sebagai imbalan atas transfer barang atau jasa. Ini tidak termasuk jumlah yang dikumpulkan untuk pihak ketiga seperti agen. Saat menentukan harga, pertimbangan variabel juga harus diperhitungkan. Pertimbangan variabel menunjukkan bahwa pembayaran dapat bervariasi karena hasil yang diharapkan dari kejadian di masa depan. Kejadian di masa depan dapat berupa diskon pembayaran lebih awal atau diskon tunai.

Langkah 4: Alokasikan harga transaksi

Langkah ini menunjukkan kriteria untuk mengalokasikan harga transaksi ke kewajiban kinerja yang berbeda. Jika ada beberapa kewajiban kinerja, harga jual mandiri masing-masing akan menjadi acuan untuk mengalokasikan harga transaksi.

Ada tiga metode untuk menentukan harga jual mandiri:

• Hal ini dapat diperbaiki dengan pendekatan penilaian pasar yang disesuaikan, di mana harga disesuaikan agar sesuai dengan pesaing sesuai permintaan pelanggan.
• Harga juga ditetapkan dengan menambahkan margin ke biaya yang diharapkan.
• Harga juga ditetapkan dengan menggunakan pendekatan residual. Di sini, harga jual tersendiri dari barang lain dikurangkan dari total harga kontrak untuk mendapatkan harga jual barang dan jasa tertentu.

Langkah 5: Mengakui pendapatan

Ini adalah langkah terakhir dalam model pengakuan pendapatan lima langkah. Pendapatan diakui ketika seluruh kewajiban kinerja terpenuhi. Hal ini terjadi ketika kepemilikan fisik barang berpindah ke konsumen akhir.

Mengapa bisnis Anda harus mematuhi pengakuan pendapatan?

ASC 606 berdampak pada kebijakan organisasi dalam beberapa cara. Petunjuk berikut ini menunjukkan mengapa penting untuk mematuhi standar tersebut:

1. Persyaratan hukum

Setiap bisnis diwajibkan oleh hukum untuk mematuhi ASC 606, terlepas dari apakah mereka organisasi swasta, publik, atau nirlaba. Anda terikat oleh standar ini jika bisnis Anda terlibat dalam kontrak untuk mentransfer barang atau jasa dengan imbalan uang. Tidak ada pengecualian untuk hal ini menurut hukum.

2. Kejelasan keuangan

Kinerja dan posisi keuangan bisnis adalah informasi penting bagi beberapa pemangku kepentingan. Mereka tertarik untuk mengetahui pendapatan yang diperoleh dalam suatu periode.

Kepatuhan terhadap ASC 606 menghilangkan ketidakkonsistenan dalam pelaporan pendapatan dan memberikan kejelasan bagi semua pihak. Perbandingan pendapatan di seluruh industri menjadi lebih mudah dengan standar baru ini.

3. Ketajaman bisnis

Metode pengakuan pendapatan yang baru memberikan manfaat bagi organisasi Anda dengan memberikan wawasan yang mendalam tentang cara kerja organisasi. Sebuah bisnis harus memiliki pengetahuan yang pasti tentang posisi keuangannya sehingga prediksi arus kas dapat dibuat dengan tepat. Pendapatan yang belum diperoleh tidak diperhitungkan di sini; oleh karena itu, metode ini memberikan pandangan yang benar tentang posisi keuangan bisnis.

4. Mengidentifikasi pengembalian dana

Mengidentifikasi pengembalian dana dan memprosesnya, khususnya untuk perusahaan berbasis langganan, menjadi lebih mudah dengan pengakuan pendapatan. ASC 606 menekankan pengakuan pendapatan untuk layanan yang telah diselesaikan, dan oleh karena itu jika langganan dibatalkan di tengah jalan, pengembalian dana dikeluarkan untuk bagian kontrak yang belum dilaksanakan.

5. Tujuan pajak

Sesuai dengan IASB dan FASB, kepatuhan terhadap ASC 606 juga diperlukan untuk tujuan perpajakan. Pelaporan jumlah pajak yang tepat hanya mungkin dilakukan ketika pendapatan diakui tanpa cacat. Jika tidak, hal ini dapat mengundang investigasi oleh otoritas pajak.

Kriteria penilaian untuk pengakuan pendapatan

Pengakuan pendapatan mengikuti kriteria yang disebutkan di bawah ini:

1. Bukti pengaturan dalam hal keuangan

Harus ada bukti yang jelas dalam bentuk kontrak tertulis antara pelanggan dan bisnis. Perjanjian tersebut harus menetapkan bahwa pelanggan berniat untuk membeli produk atau layanan dari bisnis dengan pertimbangan moneter tertentu.

2. Pengiriman barang

Sesuai dengan kontrak, produk atau jasa yang disebutkan harus diserahkan. Pengakuan pendapatan hanya dapat diperhitungkan ketika penyerahan telah selesai secara penuh. Terdapat kerumitan sebelum ASC 606, dengan menilai pendapatan karena praktik industri yang berbeda. Namun setelah ASC 606, penyerahan barang juga merupakan salah satu kriteria penting untuk pengakuan pendapatan.

3. Harga ditetapkan oleh penjual

Harga sudah ditetapkan, dan pembeli menyetujui hal yang sama dengan menandatangani kontrak. Tidak ada dua pandangan mengenai hal ini karena hanya berdasarkan kontrak. Negosiasi, jika ada, dapat dilakukan sebelum kontrak diselesaikan. Penjual menetapkan harga, dan kontrak dieksekusi dengan harga yang sama.

4. Jaminan kolektibilitas yang wajar

Keyakinan yang wajar disebutkan sebagai kriteria untuk membuat penyisihan untuk jumlah yang tidak tertagih dalam kasus-kasus tertentu. Hal ini terjadi ketika penjual mengamati bahwa kolektibilitas utang diragukan. Dalam kasus tersebut, transaksi berbasis kas diperbolehkan untuk mempertahankan keyakinan yang wajar atas tertagihnya utang.

Hukuman untuk ketidakpatuhan

Perusahaan dipantau untuk ketidakpatuhan terhadap ASC 606, dan ketidakpatuhan dapat berdampak besar bagi mereka. IASB dan FASB, bersama dengan Komisi Sekuritas dan Bursa Efek, menetapkan aturan ketat untuk mematuhi ASC 606. Jika terjadi ketidakpatuhan, perusahaan akan menghadapi hukuman berat dan bahkan dapat dipenjara. Bisnis Anda juga dapat mengundang audit pajak oleh IRS jika pendapatan yang dilaporkan berbeda dengan yang sebenarnya.

Manfaat kepatuhan terhadap ASC 606

Kami telah menekankan pentingnya mematuhi ASC 606. Terlepas dari persyaratan hukum, ada beberapa manfaat yang harus Anda perhatikan saat mematuhi standar baru ini. Berikut ini adalah manfaat utama dari mematuhi ASC 606:

• Bisnis Anda mungkin akan mendapatkan izin untuk penawaran umum. Hal ini hanya mungkin terjadi jika Anda mematuhi ASC 606, karena hal ini menyiratkan kepatuhan terhadap peraturan IPO.
• Kepatuhan terhadap ASC 606 memastikan bahwa ketidakkonsistenan dalam kontrak dapat dikurangi. Hal ini dilakukan dengan menstandarkan proses penawaran harga. Kontrak yang serupa akan mendapatkan perlakuan yang konsisten di bawah standar ini.
• Para pemangku kepentingan, terutama investor, merasa yakin akan bisnis ini karena kepatuhan terhadap ASC 606. Hal ini akan mengundang lebih banyak investasi dan mengarah pada pertumbuhan perusahaan.

Metode pengakuan pendapatan

Beberapa metode pengakuan pendapatan yang umum digunakan oleh perusahaan disebutkan di bawah ini.

1. Metode berbasis penjualan

Metode pengakuan pendapatan ini sebagian besar digunakan di sektor ritel, di mana pembayaran dan penyerahan barang terjadi hampir bersamaan. Meskipun pembayaran belum diterima, namun penjual yakin bahwa kemungkinan besar pembeli akan membayar, pendapatan dapat diakui.

Ketika penjualan terjadi dan produk diserahkan, pendapatan diakui. Di sini kita melihat bahwa hanya pengiriman barang yang paling penting dalam metode ini.

2. Persentase metode penyelesaian

Ketika terdapat kontrak jangka panjang, terdapat beberapa tahap di mana pendapatan diakui. Menunggu hingga selesainya seluruh jangka waktu kontrak mungkin tidak memungkinkan dalam kasus tersebut.

Dalam kasus seperti itu, persyaratan terperinci ditetapkan dalam kontrak yang menyebutkan berbagai tahap pembayaran yang harus dilakukan oleh pembeli. Pembayaran dilakukan untuk persentase pekerjaan yang telah diselesaikan atau produk yang telah dikirim.

3. Metode cicilan

Metode pengakuan pendapatan ini paling baik digunakan ketika penjual tidak memiliki informasi yang memadai tentang kapan pembayaran akan diterima. Hal ini umumnya terjadi pada transaksi bernilai tinggi. Perusahaan tidak dapat mempercayai kredibilitas pembeli sehingga mengakui pendapatan secara cicilan, yaitu pada saat diterima.

Metode ini tidak diikuti oleh perusahaan yang telah menuliskan, secara tertulis, penerimaan pembayaran yang diharapkan.

4. Metode kontrak yang telah selesai

Seperti namanya, metode kontrak selesai ini mengakui pendapatan setelah menyelesaikan persyaratan kontrak secara penuh. Metode ini tidak cocok untuk kontrak jangka panjang, seperti yang telah kita lihat di atas dalam metode persentase penyelesaian. Metode kontrak selesai digunakan oleh perusahaan ketika mereka menandatangani kontrak jangka pendek.

5. Metode pemulihan biaya

Metode ini sangat mirip dengan metode cicilan tetapi dengan sedikit perbedaan. Dalam metode angsuran, perusahaan dapat mengidentifikasi/menaksir harga pokok barang dan jasa yang disebutkan dalam kontrak, tetapi tanggal pembayaran oleh pembeli belum dapat dipastikan. Dalam metode keterpulihan biaya, perusahaan tidak yakin dengan biaya yang terkait dan mengikuti pendekatan konservatif untuk pengakuan pendapatan.

Pendapatan diakui hanya pada saat seluruh biaya yang terjadi telah ditagih dan kewajiban sesuai kontrak telah diselesaikan.

Studi kasus: Menerapkan ASC 606 di berbagai industri

Studi kasus 1

Klien Hotel ABC adalah hotel mewah yang hadir di hampir 12 negara. Hotel ini melayani pelanggan kelas atas yang menyelenggarakan konferensi bisnis dan pesta kelas atas. Mulai tahun 2018, hotel ini memilih aplikasi retrospektif yang dimodifikasi dari ASC 606 untuk pengakuan pendapatan.

Masalah: Hotel ABC menawarkan berbagai fasilitas seperti menyewakan kamar, menyewakan pusat bisnis, fasilitas gym, layanan restoran, penyewaan mobil, dan sebagainya. Tahap pengakuan pendapatan berbeda untuk setiap layanan ini.

Kontrak dalam manajemen hotel sangat kompleks, dan mereka mungkin perlu menggunakan data historis untuk pertimbangan yang mereka harapkan dari kontrak tersebut. Akuntansi untuk program loyalitas juga menjadi masalah.

Solusi: ASC 606 menyebutkan lima tahap pengakuan pendapatan, dan hal ini juga berlaku untuk ABC Hotel. Perbedaan perlakuan atas kewajiban kinerja dan kewajiban kontrak sesuai dengan ASC 606 telah diperhitungkan. Hotel melakukan analisis rutin untuk menentukan harga jual mandiri dari barang dan jasa yang diserahkan.

Hal ini membantu menentukan apakah berbagai barang atau jasa memiliki harga jual tersendiri yang dapat diamati. Hak atas pertimbangan menjadi tidak bersyarat ketika pembayaran ditunda. Hal ini akan dianggap sebagai piutang, dan pembayaran yang dilakukan segera akan berada di bawah kewajiban kontrak. Hotel tidak menjumlahkan kedua jumlah ini.

Baca studi kasus lengkapnya di sini

Studi kasus 2

Klien: Blueberry Inc, klien, menyediakan add-on konsol video game. Blueberry menandatangani kontrak dengan Dyno LLC untuk memasok add-on konsol ke pengecer dan pelanggan non-lokal. Blueberry memberikan konsesi reguler kepada Dyno atas penjualan add-on.

Masalah: Setiap add-on konsol yang ditawarkan oleh Blueberry adalah unik; oleh karena itu, kontrak terpisah dibuat oleh Blueberry. Hal ini mengharuskan penentuan harga kontrak di awal setiap kontrak.

Selain itu, konsesi harga untuk setiap kontrak dan tahap pengakuan pendapatan juga menjadi masalah. Selama kontrak berlangsung, perbedaan harga transaksi aktual dan harga estimasi diperkirakan akan terjadi oleh Blueberry. Berdasarkan hal ini, perusahaan dapat membatalkan konsesi.

Solusi: Langkah 3 dari pengakuan pendapatan dalam ASC 606 berkaitan dengan penentuan harga. Hal ini juga merinci transaksi yang berhubungan dengan konsesi harga dan mempertimbangkan pertimbangan variabel ini dalam kasus-kasus tersebut. Dengan demikian, pendapatan diakui ketika add-on ditransfer ke Dyno.

Total biaya kontrak tersebar di seluruh jumlah set yang ditransfer. Selain itu, karena add-on konsol menjadi sangat populer, Blueberry tidak memberikan kelonggaran dan meningkatkan estimasi harga untuk tujuan pengakuan pendapatan.

Kesimpulan

Dari penjelasan di atas, jelaslah bahwa ASC 606 berlaku untuk semua perusahaan yang mengadakan kontrak. Lihatlah model lima langkah yang dapat membantu mengidentifikasi waktu yang tepat untuk pengakuan pendapatan. Standar ini lebih kompleks dan harus dinilai dengan memperhatikan setiap industri. Mintalah bantuan seorang ahli untuk membantu Anda dalam proses ini jika Anda merasa kesulitan.

Meskipun ada banyak manfaat untuk mematuhi standar, ketidakpatuhan juga dapat menimbulkan kerugian. Bisnis harus melacak pendapatan mereka dengan mengacu pada kriteria yang disebutkan untuk hal yang sama. Hal ini dapat membuat mereka bebas dari stres dan juga mematuhi standar pada saat yang bersamaan.